Nietzsche yine bu dönemde, Sils-Maria’dayken Ebedî Dönüş öğretisini geliştirmiştir. Buna göre, evrende herşeyin bir ebedî döngüsü söz konusudur. Eğer evren hem ileriye hem de geriye doğru sonsuzsa ve evreni oluşturan unsurlar da sınırlı ise, evrende oluşa gelen olaylar, bu sonsuz zaman içerisinde, tıpkı geçmişte defalarca tekrarlandığı gibi ileride de tekrar edecektir.